Planificar la jubilació no és fàcil quan treballes per compte propi. L’any 2023, arran de les peticions de diverses persones col·legiades, vam establir un acord amb Indexa Capital per oferir al col·lectiu una opció d’inversió transparent, de baix cost i amb la possibilitat d’afegir consideracions socials i ambientals. Tres anys després, fem balanç i n’ampliem l’acord.
L’any 2023 vàrem rebre diverses peticions de persones col·legiades que buscaven accedir a plans d’estalvi per a la jubilació com a professionals independents (persones que treballen per compte propi). El repte no era únicament trobar una empresa solvent, confiable i rendible, sinó si podíem invertir sense contradir-nos.
Fruit d’aquesta cerca, vam establir un acord amb Indexa Capital, una iniciativa diferent a la banca tradicional que, desde 2022, ofereix a la seva clientela l’opció d’invertir en el que anomenen “Biaix ISR (Inversió Socialment Responsable) que limita les inversions a sectors i empreses que respecten “certes consideracions socials, ambientals i ètiques”.
També innoven en la seva operativa: en lloc de vendre productes financers amb comissions elevades, compten amb un sistema automatitzat que gestiona una cartera diversificada, reduint així els riscos, a un cost prou baix.
Aprenentatges de tres anys d’inversió responsable
Quan vam iniciar la col·laboració, Indexa oferia dues opcions: cartera estàndard o cartera amb biaix ISR (Inversió Socialment Responsable). En tres anys, la segona opció ha evolucionat de manera significativa.
Ara es pot definir el percentatge exacte d’inversió amb criteris ambientals, socials i de governança (ESG), així com desglossar-la per categories, de manera que s’entén quin tipus d’impacte es prioritza i en quina mesura.
La plataforma també permet comparar la rendibilitat de carteres amb i sense biaix per a cada perfil de risc. L’entitat no especula: replica índexs globals i reequilibra la cartera de manera automàtica quan cal. Des del seu llançament el 2016, les carteres acumulen una rendibilitat propera al 92%, amb una mitjana anual del 7,5%.
Les dades mostren un resultat positiu en conjunt. El 2024, les carteres amb criteris responsables van obtenir una rendibilitat 1,4 punts per sobre de la mitjana, amb retorns de fins al 22,1%. El 2025, en canvi, van quedar lleugerament per sota de les carteres estàndard (principalment perquè tenen un pes més alt en empreses nord-americanes que aquell any van acusar la depreciació del dòlar).
En l’horitzó de tres anys, la conclusió és clara: incorporar criteris ambientals no sacrifica la rendibilitat de manera estructural. Hi ha anys millors i anys pitjors, com en qualsevol cartera, però la inversió responsable no suposa una diferència significativa amb altres opcions menys coherents. .
La força del col·lectiu professional, també a l’hora d’invertir
Hi ha una dimensió d’aquesta col·laboració de la qual rarament en parlem quan volem invertir. Parlem d’inversió personal quan una persona decideix on dirigeix els seus estalvis, però quan ho fa un col·lectiu organitzat, la cosa canvia..
Els mercats financers no senten les opinions, però sí els fluxos de capital. Que un nombre significatiu de col·legiats i col·legiades escullin de manera sistemàtica invertir en projectes sostenibles (a través del biaix ISR) és un posicionament col·lectiu. No substitueix la política pública ni la regulació, però tampoc és irrellevant. Les decisions de consum també parlen als mercats.
Aquí és on la col·legiació genera un valor que va més enllà dels serveis individuals: l’escala. Com a col·lectiu, podem orientar els nostres estalvis cap a l’economia que volem construir, i fer-ho en condicions que una persona sola difícilment podria negociar.
Com accedir-hi
La col·laboració és oberta a totes les persones col·legiades, tant per obrir una cartera d’inversió com per accedir a plans de pensions per a persones autònomes. El procés és íntegrament digital i no requereix cap entrevista comercial.